Dating the French Business Cycle: a Probabilistic Reading - Université de Lorraine Access content directly
Journal Articles Revue Française d'Economie Year : 2009

Dating the French Business Cycle: a Probabilistic Reading

La datation du cycle français : une approche probabiliste

Abstract

This article uses a « Markov-switching » model to date the French cycle. It reproduces in fine a satisfying periodicity which detects effectively the recessions of the French economy. Furthermore, the chronology derived by the model corresponds closely to the dates of recessions as established by « Bry-Boshan ».
Cet article utilise un modèle à changement de régimes markovien pour dater le cycle français. Il aboutit in fine à une périodisation tout à fait satisfaisante qui détecte effectivement les récessions qu’a connues l’économie française. De plus, il aboutit à une chronologie tout à fait comparable à celle obtenue sur la base des modèles non paramétriques « à la Bry-Boshan » popularisés, notamment, par Harding et Pagan [2002].

Dates and versions

hal-03718354 , version 1 (08-07-2022)

Licence

Attribution - CC BY 4.0

Identifiers

Cite

Olivier Damette, Zohra Rabah. Dating the French Business Cycle: a Probabilistic Reading. Revue Française d'Economie, 2009, 24 (4), pp.135-163. ⟨10.3917/rfe.094.0135⟩. ⟨hal-03718354⟩
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